什么是个人偿债基金
个人偿债基金是你为一笔具体、预期中的开支定期预留的钱。你大致知道它要花多少、什么时候发生。提前为它存钱，账单就不会落到信用卡上，也不会耗尽你的应急储蓄。
这个词来自公司金融：偿债基金（sinking fund）是公司或政府为在一段时间内偿还债券或其他债务而预留的资金。个人版本借用了这个概念，但它只是一种预算方法，并不是金融产品。
偿债基金与应急基金
| 偿债基金 | 应急基金 | |
|---|---|---|
| 用途 | 已知的、计划中的开支 | 计划外开支和收入中断 |
| 时间 | 大致知道何时发生 | 未知 |
| 金额 | 事先估算 | 你自己选择的缓冲额 |
| 使用之后 | 为下一个周期重新开始 | 应急使用后重新存回 |
另一半内容请参见应急基金应该存多少。
如何设立
- 列出已知开支，覆盖未来一两年，并写上估算金额和到期月份。
- 把每笔开支除以距到期的月数。
- 把各项月存额相加，每月转入这个总额。
- 分别跟踪每个基金，可以用不同账户、子账户或一张简单的电子表格。
- 每年复查一次，因为价格会变化。
| 开支 | 费用 | 距到期月数 | 每月金额 |
|---|---|---|---|
| 年度保险 | 1,200 | 12 | 100 |
| 假期 | 3,000 | 24 | 125 |
| 汽车保养和轮胎 | 600 | 12 | 50 |
| 合计 | 4,800 | 275 |
利息重要吗？
对期限较长的基金有一点影响。24 个月存够 3,000 的假期费用，不计利息需要每月 125，按 4% 利率则为 120.27。每月存 200、利率 4%，一年后增长到 2,444.49，五年后为 13,259.80。对于较短的期限，坚持定期存入比利率更重要。
偿债基金与净资产
偿债基金里的钱在花掉之前会提高净资产。账单付清时，净资产会按计划下降同样的金额。这样记录有助于解释净资产记录中的回落。
常见问题
每个基金都需要单独的账户吗？
不需要。有些银行提供子账户或可命名的储蓄“小金库”；一个账户加一张电子表格也同样可行。
如果实际费用比计划高怎么办？
先用基金支付，再补足差额，然后调整下一次的估算。
资料来源
- Investor.gov（美国证券交易委员会 SEC），Savings goal calculator（储蓄目标计算器）。
- 美国消费者金融保护局（CFPB），An essential guide to building an emergency fund：与计划外开支的区别。
仅供教育参考，不构成个人理财建议。